میهن تجارت- پس از ثبت روند صعودی متوالی در چندین کانال از 6 میلیون واحد به قله 7 میلیون و 430 هزار واحدی در روز یکشنبه، سرانجام روز دوشنبه 3 شهریور ماه در بورس ها تن به اصلاح داد.
افت بیش از 38 هزار واحدی شاخص کل و عقب نشینی آن به محدوده 7 میلیون و 393 هزار واحدی نشان داد که با جدی شدن ریسک ها و تنش های سیاسی، حاشیه ایمنی خریداران مشکوک شده است.
به تعویق افتادن نشست عمان به عنوان یک محرک سیاسی منفی، نوسان گران را به نقدینگی دارایی های خود و حرکت به سمت بازارهای موازی مانند طلا و ارز سوق داد. همانطور که وزیر امور خارجه عمان در بیانیه ای رسمی اعلام کرد: نشست منطقه ای که قرار بود فردا در صلاله برگزار شود، برای حصول اجماع به تعویق افتاد.
با این حال، حفظ ارزش معاملات خرده فروشی در سطوح فوق العاده بالا ثابت می کند که پول به طور کامل بازار سهام را تسخیر نکرده است.
رویدادهای تجاری کلیدی روز دوشنبه
اتفاق مهم معاملات روز دوشنبه، غلبه سرانه فروش بر خرید و خروج بیش از 800 میلیارد تومانی ارز واقعی از سهام و صندوق های سرمایه گذاری بود. کاهش همزمان شاخص کل و شاخص هم وزن و درگیری 52 درصدی نمادها در محدوده منفی حاکی از آن است که فشار عرضه تنها معطوف به لیدرهای شاخص نبوده و سهام خرد نیز تحت تاثیر جو محتاطانه قرار گرفته اند.
بیشتر بخوانید: تحلیل بورس امروز دوشنبه 2 شهریور 1405 / بورس دوباره سقوط کرد
افزایش فروش سرانه به 129 میلیون تومان در مقابل خرید سرانه 92 میلیون تومانی نشان دهنده برتری ریسک بر تقاضا در روز دوشنبه است. البته خریداران قانونی و برخی خریداران واقعی پرریسک با جذب بخشی از عرضه، مانع از افت شدید قیمت ها شدند.
سناریوهای احتمالی برای بورس امروز
برای معاملات روز سه شنبه 24 شهریور، انتظار می رود بازار سرمایه تحت تاثیر تقاضای کم و فشار عرضه اولیه، معاملات خود را آغاز کند. با توجه به تحرکات بازار طلا و ارز، نمادهای صادرات محور و دلاری ممکن است با حمایت نسبی خریداران مواجه شوند، اما تا روشن شدن اخبار سیاسی، مقیاس به سمت احتیاط کشیده می شود.
در سناریوی اصلی، بازار سهام در نیمه اول بازار در روز سهشنبه، نوسان و متعادل با تمایل منفی خواهد بود، اما این احتمال وجود دارد که در نیمه دوم، با فروکش هیجان اولیه فروشندگان و حرکت نقدینگی با نرخهای جذابتری، شاهد رنج مثبت در نمادهای بنیادی باشیم.
استراتژی پیشنهادی برای معامله گران
با توجه به عبور اندیکاتور از کانال های سنگین در شهریور، وجود فاز تنفسی و اصلاح قیمت یا زمان کاملا طبیعی است. بهتر است سرمایه گذاران در روز سه شنبه از رفتارهای هیجانی در صف های فروش پرهیز کنند و بیشتر به نقدینگی، سوق دادن پرتفوی به سمت نمادهای کم ریسک و بررسی تحرکات بازار ارز بپردازند. بازار سهام برای تثبیت خود در بالای سطح 7.3 میلیون واحد باید تقویت شود.
